Metoda najmniejszych kwadratów

Metoda najmniejszych kwadratów jest jedną z najczęściej stosowanych metod estymacji parametrów strukturalnych modelu ekonometrycznego.

Polega ona na wyznaczeniu takich estymatorów stałych parametrów modelu, dla których suma kwadratów różnic pomiędzy wartościami empirycznymi a wyznaczonymi z modelu była jak najmniejsza.

Zawsze daje wynik o najmniejszej sumie kwadratów różnic.

Dostosowuje się bowiem do punktów najbardziej oddalonych od średniej, które mogą wprowadzić największy błąd.

Założenia:

– postać modelu jest liniowa względem parametrów

– zmienne objaśniające są wielkościami nielosowymi

– wartość oczekiwana składnika losowego jest równa 0

– wariancja składnika losowego jest stała w czasie